Bitcoin se vrátil do centra pozornosti poté, co zaznamenal výrazný růst a po týdnech volatilního obchodování a geopolitického napětí znovu dosáhl úrovně 74 000 dolarů, což je důležitá psychologická hranice, které nedosáhl asi měsíc. Tento krok přichází v rámci širšího oživení trhu s kryptoměnami, které odráží obnovenou důvěru investorů a nový příliv kapitálu.

Nedávné pohyby ceny Bitcoinu

Aktuální cena: Bitcoin se v současné době obchoduje v rozmezí 73 000–74 000 USD, přičemž denní maxima krátce překonala 74 000 USD, což je nejvyšší úroveň od začátku února.

Denní zisky: Kryptoměna za posledních 24 hodin vzrostla o přibližně 8 % a pokračuje tak ve svém vzestupném trendu.

Aktivita na trhu: Objem obchodů za posledních 24 hodin překročil 74 miliard dolarů, zatímco dominance Bitcoinu dosáhla přibližně 60 % celkového trhu s kryptoměnami.

Úrovně podpory: Předchozí poklesy pod 66 000 USD vytvořily silné nákupní zóny, což pomohlo vytvořit novou úroveň podpory, která by mohla udržet další zisky.

Faktory ovlivňující oživení Bitcoinu

Institucionální zájem:

Spotové bitcoinové burzovně obchodované fondy (ETF) zaznamenaly tento týden příliv ve výši 680 milionů dolarů, což odráží silnou institucionální účast.

Akcie související s kryptoměnami:

Akcie společností spojených s kryptoměnami, jako jsou Coinbase a Galaxy Digital, vzrostly spolu s Bitcoinem, což signalizuje větší důvěru na celém trhu.

Dynamika trhu:

Krytí krátkých pozic pomohlo zrychlit ceny, jelikož mnoho krátkých pozic bylo uzavřeno poté, co Bitcoin prorazil klíčové úrovně odporu, což přidalo vzestupný momentum.

Geopolitický vliv:

Bitcoin se stabilizoval po počátečním šoku z napětí na Blízkém východě a s rostoucí chutí k riziku se investoři vrátili k nákupu digitálních aktiv.

Zisky altcoinů:

Kryptoměny jako Ethereum a Ripple zaznamenaly výrazné zisky, což pomohlo zvýšit celkovou kapitalizaci trhu s kryptoměnami zhruba o 100 miliard dolarů.

Širší výkonnost trhu s kryptoměnami

Ethereum: Obchoduje se nad 2 050 USD spolu s růstem Bitcoinu.

Solana a BNB: Denní zisky se pohybovaly mezi 3 % a 6 %, což odráží rostoucí chuť investorů k riziku.

Ripple: Obchoduje se poblíž 1,39 USD, což přispívá k širokému růstu.

Tržní trend: Růst se neomezuje pouze na Bitcoin, což naznačuje širokou účast investorů.

Technický výhled a tržní ukazatele

Proražení odporu: Bitcoin se úspěšně dostal nad úrovně 69 000 a 70 000 dolarů, čímž otevřel cestu k možnému testu 75 000 dolarů, pokud bude dynamika pokračovat.

Úrovně podpory: Předchozí minima kolem 66 000 USD se nyní proměnila v silnou podporu, což posiluje býčí výhled.

Objem obchodování a dynamika: Prudký nárůst objemů obchodování naznačuje spíše aktivní účast investorů než dočasný nárůst.

Názory analytiků: Znovuzískání úrovně nad 71 000 USD představuje posun ve struktuře trhu, který by mohl vydláždit cestu k dalším ziskům.

Co to znamená pro investory

Zóna příležitostí: Úroveň 74 000 USD může nabízet krátkodobé vstupní příležitosti nebo zóny pro realizaci zisku.

Strategie portfolia: Dlouhodobí investoři mohou vnímat růst jako potvrzení cyklu oživení Bitcoinu a posílení jeho pozice jako strategického aktiva.

Varování před volatilitou: Navzdory oživení zůstávají trhy vůči volatilitě zranitelné, protože jakýkoli ekonomický nebo geopolitický vývoj by mohl tento trend rychle zvrátit.

Návrat bitcoinu na úroveň 74 000 dolarů představuje důležitý milník pro trh s kryptoměnami a odráží kombinaci institucionálních přílivů, technických průlomů a celkového tržního optimismu. I když je vzhledem k volatilní povaze digitálních aktiv nutná opatrnost, oživení zdůrazňuje odolnost trhu a návrat důvěry mezi obchodníky a investory.

Ceny ropy ve čtvrtek vzrostly a prodloužily tak svůj růst, jelikož se americko-izraelská válka proti Íránu rozšířila a narušila dodávky a přepravní trasy, což přimělo některé velké producenty ke snížení produkce, zatímco jiní podnikli kroky k zajištění dodávek.

Cena ropy Brent do 11:06 GMT vzrostla o 1,72 dolaru, tj. o 2,1 %, na 83,12 dolaru za barel, což je již pátá seance růstu v řadě. Cena americké ropy West Texas Intermediate také vzrostla o 1,95 dolaru, tj. o 2,6 %, na 76,61 dolaru za barel.

John Evans, analytik společnosti PVM, uvedl, že se trhy s ropou zpřísnily, a poznamenal, že čínská vláda požádala největší rafinérské společnosti v zemi, aby pozastavily vývoz nafty a benzinu.

Dvě rafinerie v Číně a Indii také uzavřely zpracovatelské jednotky ropy kvůli narušení dodávek, jelikož obě země jsou silně závislé na dovozu ropy z Blízkého východu.

Vzhledem k očekávání omezenějších dodávek pohonných hmot prudce vzrostly evropské futures kontrakty na naftu na nejvyšší úroveň od října 2022, a to na 1 130 dolarů.

Analytici ze společnosti ANZ Group ve čtvrteční zprávě uvedli, že trhy s ropou zůstávají napjaté kvůli přetrvávajícím rizikům pro dodávky po útocích na Blízkém východě, přičemž obavy se zaměřují na obchodní toky přes Hormuzský průliv.

Pokračující útoky na ropné tankery

Útoky na ropné tankery pokračovaly i ve čtvrtek, kdy bahamský tanker Sonangol Namibe, který přepravoval ropu, ohlásil porušení trupu po výbuchu poblíž iráckého přístavu Khor Al-Zubair.

Podle údajů o sledování plavidel od společností Vortexa a Kpler zůstává v Hormuzském průlivu asi 300 ropných tankerů, zatímco doprava vplouvající do této životně důležité vodní cesty a opouštějící ji se od vypuknutí války téměř zastavila, s výjimkou některých menších plavidel.

Írán ve čtvrtek brzy ráno odpálil na Izrael vlnu raket, čímž donutil miliony obyvatel ukrýt se v šestém dni konfliktu, jen několik hodin poté, co selhaly snahy Washingtonu zastavit americké útoky.

Americká ponorka ve středu potopila u pobřeží Srí Lanky íránskou válečnou loď a zabila nejméně 80 lidí, zatímco protivzdušná obrana NATO zachytila íránskou balistickou raketu vypuštěnou směrem k Turecku.

Riziko přerušení dodávek z Iráku a Kuvajtu

Analytici společnosti JPMorgan varovali, že dodávky ropy z Iráku a Kuvajtu by se mohly během několika dní zastavit, pokud zůstane Hormuzský průliv uzavřený, což by mohlo do osmého dne konfliktu snížit produkci o přibližně 3,3 milionu barelů denně.

Úředníci agentuře Reuters sdělili, že Irák, druhý největší producent ropy v Organizaci zemí vyvážejících ropu (OPEC), snížil produkci o přibližně 1,5 milionu barelů denně kvůli nedostatku skladovacích kapacit a absenci exportních tras.

Mezitím QatarEnergy – největší producent zkapalněného zemního plynu v Perském zálivu – ve středu vyhlásil vyšší moc pro vývoz plynu, přičemž zdroje uvedly, že návrat k normální úrovni produkce by mohl trvat nejméně měsíc.

Americký dolar ve čtvrtek obnovil svůj růst po krátkém poklesu z nejvyšších úrovní za poslední tři měsíce, jelikož pokračující důsledky konfliktu na Blízkém východě udržovaly investory ve napětí a tlačily je k americké měně jako k bezpečnému útočišti.

Dřívější naděje na uvolnění napětí se rozplynuly poté, co Írán varoval, že Washington bude „hluboce litovat“ potopení íránské válečné lodi u pobřeží Srí Lanky.

V důsledku toho zůstala poptávka po dolaru silná, euro kleslo o 0,18 % na 1,1610 USD, zatímco britská libra oslabila o 0,1 % na 1,3358 USD.

Dolarový index, který měří hodnotu americké měny vůči koši šesti hlavních měn, vzrostl o 0,18 % na 98,99 bodu.

Nick Rees, vedoucí makroekonomického výzkumu ve společnosti Monex, řekl: „Všichni jednají ve tmě.“

Dodal: „Většina investorů si uvědomuje, že nemají vysokou míru důvěry, pokud jde o předpovídání tohoto napětí, což činí trhy extrémně citlivými i na malý vývoj v titulcích zpráv.“

Narušené chování v bezpečném útočišti

Vzhledem k tomu, že se investoři uprostřed turbulencí vrhli do bezpečných aktiv, obnovené obavy z inflace dále zkomplikovaly výhled, což způsobilo, že se některé tradiční bezpečné přístavy chovaly neočekávaně a donutilo investory přehodnotit, která aktiva skutečně poskytují ochranu.

Výnos německého referenčního desetiletého státního dluhopisu ve čtvrtek vzrostl o 6,1 bazického bodu na 2,807 %, jelikož ceny dluhopisů klesly.

Bas van Geffen, hlavní makroekonomický stratég Rabobank, řekl: „Zdá se, že téměř není úniku. Tradiční bezpečné přístavy, jako je zlato, nehrají svou obvyklou roli.“

Dodal: „S prudkým nárůstem dolarového indexu se zdá, že dolarová likvidita je králem.“

Dolar mezi největšími vítězi tohoto týdne

Dolar od začátku týdne vzrostl přibližně o 1,37 % a stal se tak jedním z mála aktiv, která zaznamenala zisky během volatilních seancí, v nichž akcie, dluhopisy a dokonce i drahé kovy – které jsou obvykle považovány za bezpečné přístavy – klesly.

Prudký růst cen energií způsobený válkou na Blízkém východě znovu vyvolal obavy z návratu inflace, což by mohlo zkomplikovat očekávání úrokových sazeb pro hlavní centrální banky.

Podle nástroje CME FedWatch od CME Group obchodníci nyní odhadují pravděpodobnost snížení sazeb Federálního rezervního systému v červnu pouze na 31,5 %, oproti téměř 46 % před týdnem. Tento posun je částečně způsoben silnějšími než očekávanými údaji o americké ekonomice zveřejněnými ve středu.

Očekávání snížení sazeb Bank of England byla rovněž snížena, zatímco peněžní trhy zvýšily sázky na možnost, že by Evropská centrální banka mohla úrokové sazby zvýšit začátkem tohoto roku.

Thierry Wizman, globální stratég pro devizy a sazby ve společnosti Macquarie Group, uvedl: „Spolu s účastníky trhu i tvůrci měnové politiky stále více sledují možnost návratu inflace jako obavu.“

Dodal: „Očekávání amerických úrokových sazeb patří k nejcitlivějším na změnu, pokud svět v roce 2026 zažije novou vlnu inflace kvůli omezeným dodávkám energie.“

Pohyby v jiných měnách

Japonský jen po počátečních ziskech také oslabil a klesl o 0,2 % na 157,35 za dolar.

V Číně si vláda ve čtvrtek stanovila cíl hospodářského růstu pro rok 2026 v rozmezí 4,5 % až 5 %, což je o něco méně než loňská 5% míra růstu. Tento cíl ponechává prostor pro silnější – i když ne rozhodující – opatření k omezení nadměrné průmyslové kapacity a opětovnému vyvážení ekonomiky.

Čínský juan se zotavil z měsíčního minima a obchoduje se téměř beze změny na úrovni 6,8951 za dolar poté, co Čínská lidová banka stanovila denní referenční kurz pro měnu na nejsilnější úroveň za téměř tři roky.

Kryptoměny

Na trhu s kryptoměnami klesly Bitcoin i Ethereum o méně než 1 %, a to po silných nárůstech zaznamenaných v předchozí seanci.

Ceny zlata na evropském trhu ve čtvrtek vzrostly a prodloužily si tak zisky již druhou seanci po sobě. Zisk si udržela silná poptávka po tomto kovu jako bezpečném útočišti uprostřed eskalace konfliktu na Blízkém východě.

Tyto zisky však byly omezeny obnoveným růstem amerického dolaru vůči koši světových měn, který byl podpořen pokračujícími nákupy jako nejatraktivnější dostupné investice, jelikož očekávání snížení úrokových sazeb Federálním rezervním systémem v první polovině letošního roku nadále slábla.

Přehled cen

Cena zlata dnes vzrostla o 1,05 % na 5 195,13 USD, což je nárůst z otevírací úrovně 5 140,93 USD, a zároveň dosáhla denního minima 5 121,10 USD.

Při středečním vypořádání ceny zlata vzrostly o více než 1,0 %, což je součástí zotavení z dvoutýdenního minima 4 996,10 USD za unci.

Íránská válka

Izrael ve čtvrtek spustil vlnu rozsáhlých leteckých úderů na Teherán, jejichž cílem byla infrastruktura patřící íránským úřadům, poté, co íránské rakety donutily miliony Izraelců najít útočiště.

Americký dolar

Index amerického dolaru ve čtvrtek vzrostl o 0,25 % a obnovil tak růst, který v předchozí seanci dočasně pozastavil, a opět se přiblížil svým nejvyšším úrovním za čtyři měsíce, což odráží obnovenou sílu americké měny vůči koši světových měn.

K tomuto růstu dochází v době, kdy investoři nadále upřednostňují dolar jako nejatraktivnější dostupnou investici, a to uprostřed slábnoucích očekávání, že Federální rezervní systém v první polovině letošního roku sníží úrokové sazby.

Úrokové sazby v USA

Americký prezident Donald Trump ve středu oficiálně nominoval bývalého guvernéra Federálního rezervního systému Kevina Warshe do čela americké centrální banky.

Ve své nejnovější zprávě Béžová kniha, která byla zveřejněna ve středu, Federální rezervní systém uvedl, že ekonomická aktivita v USA mírně vzrostla, ceny nadále rostly, zatímco úroveň zaměstnanosti zůstala v posledních týdnech převážně stabilní.

Podle nástroje FedWatch skupiny CME trhy odhadují 97% pravděpodobnost, že americké úrokové sazby zůstanou na březnovém zasedání nezměněny, zatímco pravděpodobnost snížení sazeb o 25 bazických bodů je 3 %.

Aby obchodníci přehodnotili tato očekávání, čekají na zveřejnění týdenních žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA později dnes a v pátek na zveřejnění zprávy o zaměstnanosti v USA v únoru.

Výhled na zlato

Hamad Hussein, ekonom společnosti Capital Economics, uvedl, že na jedné straně by se mohla uprostřed konfliktu na Blízkém východě zvýšit poptávka po zlatě jako bezpečném útočišti. Na druhou stranu by další zisky mohlo omezit riziko trvale vysokých cen energií, které by mohlo vyloučit možnost snížení sazeb a zvýšit pravděpodobnost dalšího zpřísňování.

Zlatý trust SPDR

Objem akcií SPDR Gold Trust, největšího světového burzovně obchodovaného fondu krytého zlatem, ve středu klesl o přibližně 18 metrických tun, což představuje druhý denní pokles v řadě. Celková hodnota tak dosáhla 1 081,04 metrických tun, což je nejnižší úroveň od 19. února.