Americký Úřad pro energetické informace (EIA) oznámil minulý týden nárůst zásob ropy v USA o 3,8 milionu barelů na celkových 419,0 milionu barelů, zatímco analytici očekávali pokles o 1,7 milionu barelů.

Zásoby benzinu vzrostly o 4,2 milionu barelů na 232,1 milionu barelů, zatímco zásoby destilátů klesly o 1,7 milionu barelů na 103,6 milionu barelů.

Americké akciové indexy během středečního obchodování vzrostly po zveřejnění ekonomických údajů, které posílily očekávání možného snížení úrokových sazeb.

Data ADP odhalila, že soukromý sektor v USA minulý měsíc ztratil 33 000 pracovních míst, což představuje první měsíční pokles od března 2023, zatímco odhady naznačovaly nárůst o 100 000 pracovních míst.

Tato data podle nástroje CME FedWatch Tool podpořila nárůst pravděpodobnosti snížení sazeb Federálního rezervního systému na červencovém zasedání na 23,3 %, oproti 20 % předchozí den.

Člen Fedu včera prohlásil, že americká centrální banka předloží k diskusi a hlasování snížení sazeb, pokud budou existovat jasné důkazy o zpomalení růstu trhu práce.

Pokud jde o obchodování, index Dow Jones Industrial Average k 16:26 GMT vzrostl o 0,1 % (neboli 24 bodů) na 44 518 bodů, zatímco širší index S&P 500 vzrostl o 0,2 % (neboli 15 bodů) na 6 213 bodů a index Nasdaq Composite vzrostl o 0,7 % (neboli 148 bodů) na 20 350 bodů.

Ceny niklu během středečního obchodování klesly uprostřed rostoucího amerického dolaru vůči většině hlavních měn, spolu s obchodními obavami a tlakem amerického prezidenta Donalda Trumpa na Federální rezervní systém ke snížení úrokových sazeb a na další země k uzavření obchodní dohody.

Obchodníci se pohybovali opatrně a očekávali další objasnění ohledně tohoto vývoje a zároveň zveřejnění údajů o zaměstnanosti v USA za červen. Dolar mírně vzrostl, ale zůstal poblíž svých nedávných minim.

Účastníci trhu pozorně sledují výroční konferenci Evropské centrální banky v portugalské Sintře, kde předseda Federálního rezervního systému Jerome Powell v úterý zopakoval, že banka zaujme „trpělivý“ přístup k dalšímu snižování sazeb, ale nevyloučil snížení na zasedání v tomto měsíci s tím, že rozhodnutí bude zcela záviset na příchozích datech.

To zvyšuje důležitost měsíční zprávy o počtu pracovních míst mimo zemědělství, která má být zveřejněna ve čtvrtek, těsně před svátkem 4. července. Údaje o volných pracovních místech v USA (JOLTS) zveřejněné v úterý večer ukázaly odolnost trhu práce, což pomohlo dolaru zotavit se z denních minim.

Dalším faktorem, který zatěžuje americkou měnu, je pokračující tlak Trumpa na předsedu Fedu Jeromea Powella, aby snížil úrokové sazby, což vyvolává otázky o nezávislosti centrální banky.

V pondělí Trump zaslal Powellovi memorandum obsahující seznam klíčových úrokových sazeb globálních centrálních bank, doplněné ručně psanými komentáři. Poznamenal, že úroková sazba USA by se měla pohybovat mezi 0,5 % (Japonsko) a 1,75 % (Dánsko), a k Powellovu výkonu dodal poznámku: „Jako obvykle... příliš pozdě!“

Mezitím dolarový index k 15:42 GMT vzrostl o 0,3 % na 97,09, přičemž maxima dosáhl 97,1 a minima 96,6.

Pokud jde o obchodování, spotové ceny niklu klesly k 15:53 GMT o 1,7 % na 14 900 dolarů za tunu.

Bitcoin (BTC) se po silném růstu minulý týden v současné době obchoduje v těsném rozmezí, protože obchodníci zůstávají opatrní před klíčovým nadcházejícím makroekonomickým vývojem.

Zprávy naznačují, že lhůta pro předložení návrhu zákona „One Big Beautiful Bill“ amerického prezidenta Donalda Trumpa je v pátek, zatímco dočasné pozastavení cel končí začátkem července, což by mohlo na trh přidat novou vrstvu nejistoty.

Tato opatrnost se odrazila v datech z bitcoinových burzovně obchodovaných fondů (ETF), které v úterý zaznamenaly odliv přes 340 milionů dolarů, čímž ukončily 15denní sérii pozitivních přílivů od 9. června.

K 12:29 GMT vzrostl bitcoin na CoinMarketCap o 1,2 % na 107 800 dolarů.

Obchodníci snižují riziko uprostřed obchodní nejistoty

Zpráva K33 z úterý uvádí, že bitcoin se po celý týden pohyboval ve výjimečně těsném rozmezí, přičemž 7denní volatilita klesla na 0,79 %, což je nejnižší týdenní volatilita zaznamenaná od 14. října 2023, jak ukazuje graf uvedený ve zprávě.

Příměří mezi Íránem a Izraelem z minulého týdne spustilo růst, který zvýšil cenu bitcoinu o více než 7 % a uzavřel nad 108 000 USD. Rostoucí trend se však zastavil a bitcoin v úterý klesl pod 106 000 USD, jelikož se znovu objevila politická diskuse kolem Trumpova návrhu rozpočtu a souvisejících debat o celních tarifech.

Americký Senát v úterý schválil návrh zákona „Jeden velký krásný zákon“ těsným poměrem hlasů 51:50. Návrh zákona nyní míří do Sněmovny reprezentantů, zatímco Trump se snaží do pátku finalizovat svůj rozpočet. Pozastavení cel by navíc mělo vypršet 9. července. Obě události by mohly mít dopad na bitcoin v závislosti na tom, zda převládne expanzivní fiskální politika nebo obchodní nejistota.

Kromě návrhu zákona a termínu pro splatnost cel může k nejistotě na trhu dále přispět nízká likvidita způsobená svátkem Dne nezávislosti USA 4. července, což obchodníky přiměje ke snížení rizikové expozice.

Tento týden se očekávají také důležité údaje z americké ekonomiky, zejména čtvrteční zpráva o nezemědělských pracovních místech (NFP), která by mohla opět ovlivnit tržní očekávání ohledně vývoje úrokových sazeb.

První známky oslabení institucionální poptávky po Bitcoinu

Nová data ukazují první známky oslabení institucionální poptávky po bitcoinu. Podle SoSoValue vykázaly americké bitcoinové ETF v úterý odliv peněz ve výši 342,25 milionu dolarů, což je nejvyšší úroveň výběrů od 30. května. Tím se také ukončila série pozitivních přílivů, která začala 9. června. Pokud institucionální odliv bude pokračovat, mohl by vést k dalšímu poklesu cen bitcoinu.

V souvisejícím vývoji byl minulý měsíc obnoven arizonský zákon o bitcoinových rezervách (HB2324). Cílem zákona je zřídit fond digitálních aktiv zabavených v trestních případech. V úterý jej však guvernérka Katie Hobbsová vetovala a nestala se zákonem.

Hobbsová své rozhodnutí odůvodnila argumentem, že by návrh zákona mohl odradit místní orgány činné v trestním řízení od spolupráce se státními orgány při zabavení digitálních aktiv.

Bitwise: Bitcoin dosáhne v červenci 136 000 dolarů ze tří důvodů

Společnost Bitwise Asset Management uvedla, že bitcoin by se v červenci mohl vyšplhat na 136 000 dolarů ze tří důvodů.

Ve zprávě vydané v úterý firma uvedla, že bitcoin by mohl překonat svou typickou letní stagnaci a tento měsíc zaznamenat 30% nárůst.

Zaprvé, bitcoin historicky získává po geopolitickém napětí, jako byl nedávný konflikt mezi USA, Izraelem a Íránem.

Za druhé, instituce nakupují více bitcoinů, než kolik jich těžaři uvádějí na trh.

Za třetí, globální snižování úrokových sazeb vlévá na trhy likviditu a vytváří podpůrné prostředí pro bitcoin a širší kryptoměnový prostor.

Analytici Andrei Dragos a Ayush Tripathi ze společnosti Bitwise napsali: „Tyto příznivé faktory vytvářejí konstruktivní pozadí pro bitcoin a digitální aktiva s vstupem do července.“