Většina kryptoměn během pátečního obchodování klesla, a to i přes zvýšenou chuť k riziku na trzích po oznámení obchodních dohod mezi Spojenými státy a jejich partnery.

Toto oznámení přichází uprostřed optimismu ohledně pokroku v obchodních jednáních mezi USA a Evropskou unií, jelikož Evropská komise oznámila, že dosažení dohody se Spojenými státy je nyní na dosah ruky, a to poté, co Washington začátkem tohoto týdne oznámil obchodní dohodu s Japonskem.

Pokud jde o firemní zisky, data od FactSetu ukázala, že 82 % společností kótovaných v indexu S&P 500, které dosud oznámily své výsledky, překonalo očekávání Wall Street, včetně společnosti Alphabet, která oznámila čtvrtletní zisky překonající odhady.

Americký prezident Donald Trump v pátek prohlásil, že měl dobrou schůzku s předsedou Federálního rezervního systému Jeromem Powellem a že by šéf centrální banky mohl být připraven snížit úrokové sazby.

Trump včera navštívil Fed ve Washingtonu, kde si prohlédl rekonstrukční práce ve dvou budovách v sídle banky.

Trump využil příležitosti k tomu, aby znovu veřejně vyzval Powella k okamžitému snížení úrokových sazeb. Prezident v pátek novinářům řekl: „Měli jsme velmi dobrou schůzku… Myslím, že to byla velmi dobrá schůzka o úrokových sazbách.“

Dodal: „[Powell] mi řekl: ‚Gratuluji, ekonomice se daří velmi dobře,‘ a z toho jsem pochopil, že na základě tohoto rozhovoru by mohl začít doporučovat snížení sazeb.“

Ethereum

Pokud jde o obchodování, Ethereum klesl o 2,5 % na 3 643,7 USD v 21:08 GMT na CoinMarketCap, ačkoli digitální měna zaznamenala týdenní zisk 3,5 %.

Předseda Federálního rezervního systému Jerome Powell několika svým poradcům a spojencům řekl, že se v žádném případě neuchýlí k výzvám prezidenta Donalda Trumpa k odstoupení a zdůraznil své odhodlání snášet měsíce bezprecedentních útoků prezidenta kvůli jeho odmítnutí snížit úrokové sazby.

Powell v soukromých rozhovorech uvedl, že setrvání ve funkci není jen osobní volbou, ale obranou institucionální nezávislosti Federálního rezervního systému, jak tvrdí lidé obeznámení s těmito diskusemi. Domnívá se, že rezignace by nyní podkopala dlouholetou tradici politického nevměšování se do centrálního bankovnictví.

Republikánský senátor Mike Rounds z Jižní Dakoty, který s Powellem o této záležitosti osobně hovořil, řekl: „Pevně věří, že je jeho odpovědností tuto nezávislost zachovat. Zeptal jsem se ho a on řekl, že ne, protože odstoupení by oslabilo nezávislost Fedu.“

Powellovo trvání na tom, že si odpyká celé funkční období do května 2026, znamená, že je i nadále terčem útoků Bílého domu, jejichž cílem je tlačit na Fed ke snížení sazeb. Tato koordinovaná kampaň podrobuje tradiční rozhodnutí Fedu intenzivní kontrole a vyvolala nové obavy ohledně ekonomických důsledků politického vměšování do měnové politiky.

Powell, známý jako klidný ekonom zaměřený na data, který působil za prezidenta George H. W. Bushe, si udržel pověst nestranického člověka. Jeho odstup od každodenní politiky a mírně konzervativní sklony mu pomohly získat podporu obou stran v Senátu, když ho Trump v roce 2017 jmenoval.

Pragmatický přístup, který kdysi Trumpa přitahoval, se však nyní stal zdrojem frustrace. Trump opakovaně vyjádřil zklamání nad Powellovým odmítnutím dbát na jeho výzvy ke snížení sazeb a nepokusil se ho osobně získat na svou stranu.

Začátkem tohoto měsíce Trump řekl: „Myslím, že je hrozný. Mluvit s ním je jako mluvit se židlí. Nemá žádnou osobnost.“

Skočit nebo vařit

Trump v poslední době eskaloval své útoky, otevřeně si přeje Powellovu rezignaci a obviňuje ho ze sabotování svého prezidentství. Powella označil za „hloupého“, „blázna“ a za „jedno z nejhorších jmenování, která kdy provedl“.

Trumpovi poradci a spojenci tuto kritiku zopakovali a šířili nepodložené zvěsti o Powellově bezprostřední rezignaci. Bílý dům se nedávno zaměřil na projekt obnovy Fedu v hodnotě 2,5 miliardy dolarů, zahájil rozpočtové prošetřování a naznačil, že by mohl sloužit jako důvod k odvolání.

Ve čtvrtek Trump navštívil sídlo Fedu, aby si prohlédl rekonstrukce, a osobně ho provedl Powell. Během prohlídky Trump znovu naléhal na snížení sazeb, dokonce Powella poplácal po zádech a zažertoval: „Byl bych rád, kdybyste sazby snížil.“

Trump později řekl: „Chci jen jednu věc: Úrokové sazby musí klesnout.“

Navzdory své ostré kritice Trump znovu potvrdil, že Powella odvolávat neplánuje, a to po varování poradců, že by takový krok mohl otřást finančními trhy a vyvolat hospodářskou krizi.

Trumpovi asistenti se přesto snaží Powellovo působení co nejvíce znepříjemnit a doufají, že tím poškodí jeho důvěryhodnost nebo ho donutí k rezignaci.

Trumpovi spojenci vnímají rekonstrukci Fedu jako tlakový bod a přirovnávají náklady k „obyčejnému Američanovi, který se snaží dovolit si bydlení“ – krizi, kterou by podle nich mohlo snížení sazeb pomoci zmírnit.

Jeden Trumpův poradce řekl: „Každý den, který Jerome Powell stráví ve Washingtonu, je pro prezidenta darem.“ Přirovnal tlak k metaforě vařící se žáby a dodal: „Buď Powell skočí, nebo se uvaří.“

Mluvčí Fedu se ke zprávě odmítl vyjádřit s odkazem pouze na Powellova předchozí prohlášení, v nichž se zavázal, že bude ve funkci vykonávat celé své funkční období.

Zůstat profesionální

Navzdory tlaku Powell svým důvěrníkům řekl, že se soustředí výhradně na svou práci a ignoruje politické drama.

Během Trumpovy návštěvy se zdálo, že interakce krátce uvolnila napětí a Trump schůzku označil za „velmi produktivní“.

Trump později dodal: „Nechci být jedním z těch, kteří si stěžují až po události. Vymklo se to kontrole a to se stává.“

Klid ale může být krátkodobý, jelikož se očekává, že Fed ponechá úrokové sazby příští týden beze změny, což by mohlo odložit jakékoli změny politiky až do podzimu – což by pravděpodobně rozrušilo Trumpa, který usiluje o ekonomický stimul před nadcházejícími volbami v polovině volebního období.

Powell nicméně nadále trvá na tom, že rozhodnutí Fedu by měla být založena čistě na ekonomických úvahách, bez politického vlivu.

Bill English, profesor ekonomie na Yaleově univerzitě a bývalý ředitel pro měnové záležitosti Fedu, řekl: „Nejlepší obranou Fedu je přijímání správných měnověpolitických rozhodnutí.“

„Je mi ho líto, ale to nejlepší, co teď může udělat, je vytrvat a dobře odvést svou práci,“ dodal.

Demokraté se sjednocují kolem Powella

Mimo Trumpovu sféru zájmu si Powell znovu získal podporu od demokratů – a to i od těch, kteří ho kdysi kritizovali za zvýšení sazeb za prezidenta Bidena v boji proti inflaci.

Zatímco toto zvyšování sazeb dříve vyvolávalo obavy Bílého domu a demokratických představitelů ze spuštění recese, bývalí představitelé nyní Powella obhajují a obávají se důsledků náhlé rezignace.

Jared Bernstein, bývalý šéf Bidenovy Rady ekonomických poradců, řekl: „Staví zájmy instituce nad své vlastní. Kdyby mi bylo 72 a prezident by mě každý den urážel, odchod do důchodu by byl lákavý. Ale věřím, že Powell se skutečně vnímá jako ochránce instituce.“

Někteří republikáni také naléhali na Bílý dům, aby s útoky přestal, a argumentovali tím, že snížený politický tlak by jakékoli budoucí snížení sazeb zefektivnil a zmírnil kontroverzi.

Senátor Rounds řekl: „Většina senátorů chápe dynamiku trhu a to, jak škodlivé by bylo, kdyby existovaly náznaky, že je Fed nucen.“ „Powell je na správném místě. Je to těžká pozice, ale respektuji ho za to, že si stojí pevně.“

Americké akciové indexy během pátečního obchodování vzrostly a přiblížily se rekordním maximům, jelikož nadále přicházely v úvahu korporátní zisky.

Akcie společnosti Intel klesly o více než 9 %, když investoři zhodnotili poznámky generálního ředitele Pata Gelsingera ohledně plánů společnosti omezit výrobu čipů třetími stranami.

Data od FactSetu ukázala, že 82 % společností kótovaných na indexu S&P 500, které dosud oznámily své zisky, překonalo očekávání Wall Street, včetně společnosti Alphabet, která vykázala čtvrtletní zisky překonající odhady.

Během obchodování vzrostl index Dow Jones Industrial Average k 16:43 GMT o 0,1 % (ekvivalent 50 bodů) na 44 744 bodů, zatímco širší index S&P 500 vzrostl o 0,2 % (ekvivalent 14 bodů) na 6 377 bodů a index Nasdaq Composite vzrostl o 0,2 % (ekvivalent 48 bodů) na 21 105 bodů.

Americké futures na měď se v pátek odtáhly z rekordních maxim, pod tlakem posilujícího dolaru vůči většině hlavních měn. K poklesu dochází pouhý týden před plánovaným zavedením amerických cel na dovoz mědi, přičemž cenový rozdíl mezi americkými a globálními benchmarky se dále prohlubuje.

Ve čtvrtek vzrostly nejaktivněji obchodované zářijové kontrakty na měď na americké burze COMEX o 1,2 % na 5,888 USD za libru poté, co dosáhly rekordního maxima 5,959 USD za libru.

Naproti tomu tříměsíční měď na Londýnské burze kovů (LME) během oficiálního obchodování klesla o 0,2 % na 9 910 dolarů za metrickou tunu.

Cenový rozdíl mezi mědí na burze COMEX a globálním benchmarkem LME se prohloubil na 31 %, oproti středečním 29 %.

Ačkoli tento rozdíl stále klesá pod navrhovanou 50% úrovní cel oznámenou americkým prezidentem Donaldem Trumpem, trhy bedlivě sledují potvrzení data zavedení 1. srpna a konečný seznam měděných výrobků, na které se nová cla budou vztahovat.

„Jsme opatrní ohledně současného růstu cen mědi,“ řekla Eva Mantheyová, stratéžka pro komodity v ING Bank. „Jakékoli změny v Trumpově celní politice – jako jsou výjimky nebo snížení sazeb – by mohly snížit prémii na burze COMEX.“

Zásoby mědi na burze COMEX za poslední čtyři měsíce vzrostly o 163 %, ačkoli tempo přílivu se v poslední době zpomalilo.

Manthey dodal, že tento trend bude pravděpodobně pokračovat, což by mohlo zlepšit dostupnost mědi mimo USA a udržet tlak na pokles cen na globálních trzích.

Kromě hrozících amerických cel stanovených na 1. srpna se trh s kovy zaměřuje také na nadcházející obchodní jednání mezi USA a Čínou ve Švédsku příští týden, stejně jako na probíhající jednání USA s dalšími zeměmi a vyšetřování možných cel na některé kritické kovy.

Index amerického dolaru mezitím k 16:27 GMT vzrostl o 0,3 % na 97,7 bodu poté, co dosáhl maxima 97,9 a minima 97,4.

Pokud jde o obchodování, futures kontrakty na měď s dodáním v září na burze COMEX klesly do 16:21 GMT o 0,8 % na 5,75 USD za libru.