Euro v pondělí v evropském obchodování vyskočilo na nejvyšší úroveň vůči americkému dolaru za poslední dva týdny, a to díky pokračujícímu oslabení americké měny, jelikož trhy zohledňují snížení sazeb Federálního rezervního systému v prosinci tohoto roku.

Vzhledem k přetrvávající nejistotě ohledně pravděpodobnosti snížení sazeb v Evropě příští měsíc investoři očekávají úterní zveřejnění klíčových údajů o inflaci v eurozóně za listopad a hledají silnější signály o možném směřování Evropské centrální banky k uvolnění měnové politiky.

Přehled cen

• EUR/USD dnes: Euro vzrostlo přibližně o 0,2 % na 1,1616 USD, což je nejvyšší hodnota od 17. listopadu, z otevírací ceny 1,1596 USD. Minimum dne bylo 1,1589 USD.

• Euro uzavřelo páteční seanci vůči dolaru druhý den po sobě beze změny.

• Během listopadu euro vůči dolaru posílilo o 0,5 %, což je jeho třetí měsíční růst za poslední čtyři měsíce, a to díky jestřábímu postoji ECB.

americký dolar

Index amerického dolaru v pondělí klesl o přibližně 0,2 %, čímž prohloubil ztráty šestou seanci v řadě a dosáhl dvoutýdenního minima, což odráží přetrvávající pokles americké měny vůči koši světových srovnatelných měn.

Slabá ekonomická data a opatrné komentáře představitelů Federálního rezervního systému zvýšily očekávání ohledně snížení sazeb v USA v prosinci a trhy čekají na další data z amerického trhu práce, která budou zveřejněna tento týden.

Podle nástroje CME FedWatch trh v současné době odhaduje 87% pravděpodobnost snížení sazeb Fedem o 25 bazických bodů v prosinci oproti 13% pravděpodobnosti nezměněné sazby.

Evropské sazby

• Peněžní trhy odhadují pravděpodobnost snížení sazeb Evropskou centrální bankou o 25 bazických bodů v prosinci na přibližně 25 %.

• Investoři se budou zaměřovat na zítřejší klíčové údaje o inflaci v eurozóně, které by mohly poskytnout jasnější informace o výhledu politiky ECB a pravděpodobném směru uvolňování měnové politiky v eurozóně.

Japonský jen v pondělí v asijském obchodování posílil vůči koši hlavních i vedlejších měn, čímž prodloužil své zisky vůči americkému dolaru již třetí den v řadě a dosáhl nejvyšší úrovně za dva týdny. Měna i nadále těžila z přetrvávajícího oslabení amerického dolaru uprostřed rostoucích očekávání snížení sazeb Federálního rezervního systému.

Tento růst podpořily i komentáře guvernéra Bank of Japan Kazua Uedy, který ponechal dveře otevřené pro krátkodobou normalizaci politiky, což zvýšilo pravděpodobnost zvýšení sazeb v Japonsku v prosinci letošního roku.

Přehled cen

• USD/JPY dnes: Dolar klesl vůči jenu o 0,4 % na 155,41 ¥, což je nejnižší úroveň od 19. listopadu, z otevírací hodnoty 156,05 ¥. Nejvyšší hodnota během obchodování byla 156,15 ¥.

• Jen uzavřel páteční seanci o 0,1 % vyšší než dolar, a zaznamenal tak druhý denní zisk v řadě, jelikož se zvýšila poptávka po bezpečných investičních zónách.

• Během listopadu jen ztratil vůči dolaru 1,4 %, což je již třetí měsíční pokles v řadě, a to v důsledku obav ohledně stimulačních plánů premiéra Sanae Takaičiho.

americký dolar

Index amerického dolaru v pondělí klesl o přibližně 0,2 %, čímž prohloubil ztráty šestou seanci v řadě a dosáhl dvoutýdenního minima, což odráží pokračující slabost americké měny vůči koši světových srovnatelných měn.

Slabá data z americké ekonomiky a opatrné komentáře představitelů Federálního rezervního systému zvýšily očekávání ohledně snížení sazeb v prosinci, přičemž trhy po celý tento týden čekají na zveřejnění klíčových údajů z trhu práce.

Kazuo Ueda

Guvernér Bank of Japan Kazuo Ueda v pondělí představil optimističtější výhled pro japonskou ekonomiku a uvedl, že centrální banka na svém nadcházejícím prosincovém zasedání zváží pro a proti zvýšení úrokových sazeb.

Analýza a komentář

Christopher Wong, měnový stratég společnosti OCBC, uvedl, že nejnovější signály „se zdají být preventivními opatřeními pro potenciální zvýšení sazeb, takže prosincový nebo lednový krok je vysoce pravděpodobný“.

Wong dodal: „Klíčovou otázkou je, zda se bude jednat o jednorázové zvýšení kurzů, po kterém bude následovat další dlouhé čekání. Výrazné oživení jenu by pravděpodobně vyžadovalo, aby Bank of Japan zachovala silnější postoj k utahování měnové politiky.“

Japonské úrokové sazby

• Zdroje agentuře Reuters sdělily, že japonská centrální banka připravuje trhy na možné prosincové zvýšení sazeb a obnovuje svůj dříve jestřábí tón, jelikož obavy z prudkého návratu k oslabení jenu a politický tlak na udržení nízkých sazeb slábnou.

• Po Uedových komentářích se tržní ceny pro čtvrtprocentní zvýšení sazeb Bank of Japan v prosinci zvýšily z 40 % na 60 %.

• Aby investoři mohli tato očekávání přehodnotit, čekají na další údaje o inflaci, nezaměstnanosti a růstu mezd v Japonsku.

Americké akciové indexy v pátek vzrostly poté, co byl vyřešen technický problém ovlivňující obchodování s futures, což umožnilo pokračovat v sázkách na snížení sazeb Federálního rezervního systému a podpořilo poptávku po vysoce rizikových aktivech.

Po čtvrtečním svátku Díkůvzdání se má Wall Street dnes brzy zavřít a příští týden se obnoví běžná obchodní doba.

Americké úřady dříve během dne na několik hodin pozastavily obchodování s akciovými futures kvůli poruše chladicího systému v datovém centru CyrusOne, které využívá skupina CME. Provozovatel burzy potvrdil, že problém byl opraven a obchodování bylo obnoveno.

Spekulace ohledně postoje Federálního rezervního systému k měnám na zasedání příští měsíc se nadále stupňují. Podle CME FedWatch se pravděpodobnost snížení sazeb v prosinci zvýšila na 83 %, oproti 50 % před týdnem.

Guvernér Federálního rezervního systému Christopher Waller tento týden uvedl, že snížení sazeb v prosinci je nezbytné, ačkoli poznamenal, že lednové rozhodnutí může být náročnější kvůli nahromaděným opožděným ekonomickým datům.

Na konci obchodování vzrostl index Dow Jones Industrial Average o 0,6 % (289 bodů) na 47 716 bodů, což představuje týdenní nárůst o 3,2 % a měsíční nárůst o 0,3 %, s denním maximem 47 750 bodů a minimem 47 475 bodů.

Širší index S&P 500 vzrostl o 0,5 % (36 bodů) na 6 849 bodů, což představuje týdenní nárůst o 3,7 % a měsíční nárůst o 0,1 %, přičemž maxima dosáhla 6 850 a minima 6 819.

Index Nasdaq Composite vzrostl o 0,6 % (151 bodů) na 23 365 bodů, což je za týden nárůst o 4,9 %, ale za měsíc ztratil 1,5 %. Denní maximum dosáhlo 23 365 bodů a minimum 23 250 bodů.

Většina kryptoměn v pátek vzrostla, protože se vrátila poptávka po vysoce rizikových aktivech, podpořená rostoucími sázkami, že Federální rezervní systém sníží úrokové sazby.

Spekulace ohledně postoje Fedu k měnovým politikám na zasedání příští měsíc se nadále stupňují. Podle nástroje FedWatch agentury CME se pravděpodobnost snížení sazeb v prosinci vyšplhala na 83 %, oproti 50 % před týdnem.

Guvernér Federálního rezervního systému Christopher Waller tento týden uvedl, že snížení sazeb v prosinci je nezbytné, ačkoli poznamenal, že lednové rozhodnutí by mohlo být komplikovanější kvůli nahromaděným opožděným ekonomickým datům.

Ethereum

V obchodování Ethereum na CoinMarketCap vzrostlo k 19:19 GMT o 0,3 % na 3 040,09 USD, čímž se jeho týdenní zisky zvýšily na 10 %.