Euro v úterý v evropském obchodování vzrostlo vůči koši světových měn a poprvé za tři seance se vůči americkému dolaru dostalo do kladného teritoria. K tomu přispělo i pozastavení růstu dolaru před dalšími komentáři představitelů Federálního rezervního systému.

Investoři očekávají v nadcházejícím období sérii klíčových ekonomických údajů z eurozóny, aby získali více jasno v pravděpodobnosti snížení sazeb Evropskou centrální bankou v prosinci.

Přehled cen

Euro vůči dolaru posílilo o 0,1 % na 1,1604 dolaru, z otevírací úrovně 1,1592 dolaru, poté, co dosáhlo intradenního minima 1,1585 dolaru.

Euro zakončilo pondělní seanci o 0,25 % méně vůči dolaru, což znamenalo druhý denní pokles v řadě, jelikož korekce a výběr zisků pokračovaly po dvoutýdenním maximu 1,1656 dolaru.

Americký dolar

Dolarový index v pondělí klesl o 0,1 % a směřoval k první ztrátě za tři seance, což odráží pozastavení růstu americké měny vůči hlavním i menším konkurentům.

Obchodníci pozorně sledují sérii prohlášení představitelů Federálního rezervního systému, která se v průběhu dne zaměřují na ekonomický vývoj a výhled snížení sazeb v prosinci.

Jestřábí komentáře několika úředníků z minulého týdne snížily očekávání snížení sazeb v prosinci z 67 % na 43 %.

Analytici společnosti ING ve výzkumné zprávě napsali, že pokud se Fed rozhodne ponechat sazby v prosinci beze změny, pravděpodobně to bude znamenat pouze dočasnou pauzu. Dodali, že rozhodující budou nadcházející ekonomická data s určitou tolerancí k slabším údajům o zaměstnanosti vzhledem k probíhajícím šokům na straně nabídky.

Evropské úrokové sazby

Cenotvorba na peněžním trhu nadále udává zhruba 25% pravděpodobnost snížení sazeb ECB o 25 bazických bodů v prosinci.

Investoři tato očekávání přehodnotí, jakmile budou zveřejněna další evropská data a tvůrci politik vydají další pokyny.

Japonský jen v úterý v asijském obchodování vzrostl vůči koši hlavních i vedlejších měn a snažil se zotavit ze svého devítiměsíčního minima vůči americkému dolaru, kterého dosáhl dříve v průběhu seance, jelikož kupující aktivně investovali na nižších úrovních.

Guvernér Bank of Japan Kazuo Ueda se dnes poprvé oficiálně setká s nově jmenovaným premiérem Sanae Takaičim. Tato událost je bedlivě sledována s ohledem na možné signály týkající se načasování dalšího zvýšení sazeb centrální banky.

Přehled cen

Dolar klesl vůči jenu přibližně o 0,25 % na 154,82¥, z otevírací úrovně 155,17¥, poté, co dosáhl maxima 155,38¥ – nejsilnější hodnoty od února.

Jen uzavřel pondělní seanci o 0,4 % nižší vůči dolaru, což znamenalo druhý den ztrát v řadě poté, co data ukázala, že japonská ekonomika se ve třetím čtvrtletí smrštila.

Setkání Takaichi–Ueda

První oficiální setkání premiéra Sanae Takaičiho a guvernéra Bank of Japan Kazua Uedy začíná v 6:30 GMT a očekává se, že tato diskuse bude hrát klíčovou roli při formování výhledu měnové politiky Japonska v nadcházejících měsících.

Schůzka se koná v době, kdy se Japonsko potýká s ekonomickým poklesem a prudce oslabeným jenem, který nedávno klesl na devítiměsíční minimum vůči americkému dolaru, a zároveň se zostřují debaty o vývoji úrokových sazeb ve čtvrté největší ekonomice světa.

Očekává se, že obě strany budou diskutovat o budoucnosti měnové politiky, zejména o vyhlídkách na obnovení zvyšování sazeb – k čemuž by, jak Ueda naznačil, mohlo brzy dojít – oproti preferenci vlády pod vedením Takaičiho pro expanzivnější přístup zaměřený na růst, který zmírní zátěž domácností a podniků.

Schůzka se pravděpodobně bude zabývat koordinačním úsilím mezi vládou a Japonskou centrální bankou s cílem zvládat rostoucí inflační tlaky, udržet finanční stabilitu a předcházet narušení trhu, zejména s ohledem na globální citlivost na rozhodnutí Bank of Japan jakožto provozovatele největšího stimulačního programu na světě.

Trhy budou výsledek pozorně sledovat, protože by mohl udat tón pro obchodování s jenem a výnosy japonských dluhopisů v nadcházejícím období.

Názory a analýzy

Kesuke Tsuruta, hlavní stratég pro dluhopisy ve společnosti Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities, uvedl, že zpoždění zvyšování sazeb centrální bankou Japonska by mohlo dále oslabit jen a zvýšit dovozní náklady, což je v rozporu s Takaičiho cílem zvýšit reálné mzdy.

Tsuruta dodal, že diskuse se pravděpodobně zaměří na to, jak konkrétní hodlá premiér být, když vyzve Bank of Japan, aby jednala v koordinaci s vládou.

Japonské úrokové sazby

Ceny na peněžním trhu v současnosti udávají přibližně 35% pravděpodobnost zvýšení sazeb Bank of Japan o čtvrt procentního bodu v prosinci.

Investoři očekávají další data o inflaci, nezaměstnanosti a vývoji mezd v Japonsku, aby mohli tato očekávání přehodnotit.

Japonský jen ve čtvrtek na asijských trzích oslabil vůči koši hlavních i vedlejších měn, čímž se stáhl z dvoutýdenního maxima vůči americkému dolaru a směřuje k první ztrátě za pět dní, jelikož na měnu měly dopad korekce a aktivity zaměřené na výběr zisků.

Toto se odehrálo současně s oživením amerického dolaru poté, co Nejvyšší soud povolil Lise Cookové setrvat ve své funkci do ledna, čímž se zmírnily obavy ohledně nezávislosti Federálního rezervního systému.

Zástupci Bank of Japan v posledních dnech zaujali ostřejší postoj, což zjevně zvýšilo očekávání možného zvýšení sazeb v Japonsku před koncem letošního roku. Investoři čekají na další klíčová data o vývoji ve čtvrté největší ekonomice světa, aby tato očekávání přehodnotili.

Přehled cen

Směnný kurz jenu dnes: americký dolar vůči jenu vzrostl o 0,2 % na 147,32 ¥ z dnešní otevírací úrovně 147,04 ¥, s minimem 146,94 ¥.

Jen zakončil středeční seanci o 0,5 % vyšší než dolar, což představuje čtvrtý denní zisk v řadě, jelikož poptávka po bezpečných investičních místech přetrvávala kvůli obavám z uzavření americké vlády.

Americký dolar

Dolarový index ve čtvrtek vzrostl o 0,1 %, čímž se zotavil z týdenního minima a očekává se první zisk za pět dní, což odráží oživení amerických měn vůči koši světových srovnatelných měn.

Nejvyšší soud USA oznámil, že v lednu projedná argumenty ohledně pokusu prezidenta Donalda Trumpa odvolat guvernérku Federálního rezervního systému Lisu Cookovou a dočasně ji ponechat ve funkci.

Tony Sycamore, analytik trhu ze společnosti IG v Sydney, uvedl, že obavy trhu ohledně nezávislosti Federálního rezervního systému „v příštích několika měsících poleví“.

Japonské úrokové sazby

Středeční průzkum společnosti Tankan ukázal zlepšení nálady mezi hlavními japonskými výrobci již druhé čtvrtletí po sobě, přičemž společnosti si zachovaly optimistické výdajové plány.

Úředníci Bank of Japan se v posledních dnech stali jestřábími, včetně Asahiho Noguchiho, bývalého člena představenstva a zastánce kvantitativního uvolňování.

Noguchi v pondělí uvedl, že potřeba zpřísnění měnové politiky roste „více než kdy jindy“.

Zástupce guvernéra Šiniči Učida a guvernér Kazuo Ueda by měli pronést projevy ve čtvrtek a v pátek.

Podle údajů Londýnské burzy cenných papírů obchodníci v současnosti odhadují 40% pravděpodobnost zvýšení sazeb o čtvrt procentního bodu v Japonsku 30. října.

Aby investoři mohli tato očekávání přehodnotit, čekají na další údaje o inflaci, nezaměstnanosti a mzdách v Japonsku.

Ceny zlata během středečního obchodování vzrostly a dosáhly nového rekordního maxima uprostřed přetrvávajících obav z dlouhodobého uzavření americké vlády a jejího dopadu na americkou ekonomiku.

Dnes vstoupilo v platnost uzavření federální vlády USA s možností, že bude pozastaveno měsíční vydávání zprávy o zaměstnanosti od Úřadu statistiky práce, která má být zveřejněna v pátek.

Agentura Fitch se k uzavření ekonomiky vyjádřila s tím, že v blízké budoucnosti neovlivní rating Spojených států, ale bude mít negativní dopad na ekonomiku.

Data zveřejněná dnes agenturou ADP ukázala, že soukromý sektor v USA v září ztratil 32 000 pracovních míst, zatímco trhy očekávaly nárůst o 50 000. Srpnová data byla revidována na ztrátu 3 000 pracovních míst ve srovnání s nárůstem o 54 000 ve zprávě z minulého měsíce.

Další data zveřejněná ve středu Institutem pro řízení dodávek (ISM) ukázala, že index PMI pro zpracovatelský průmysl v září vzrostl o 0,4 procentního bodu na 49,1, ale zůstává pod hranicí 50 bodů oddělující růst od poklesu.

Na druhou stranu index amerického dolaru klesl k 20:46 GMT o 0,1 % na 97,7 bodu, přičemž maximum bylo 97,8 bodu a minimum 97,4 bodu.

Pokud jde o obchodování, spotová cena zlata vzrostla k 20:46 GMT o 0,6 % na 3 895,1 USD za unci.